隔夜存款利率 隔夜存款利率是什么意思
隔夜利率(Overnight Rate)是一家金融机构利用手头资金向另一家金融机构借出隔夜贷款的利率，下面就让我带你一起去了解一下隔夜存款利率是什么意思吧。 隔夜存款利率的概念 银行存款是老百姓最常用的理财方式，对于理财意识较薄弱的人群银行存款是一个比较好的且安全的理财方式，但是银行的存款利率都普遍偏低，根据中国人民银行规定的基准利率，地方银行做相应的调整。一般不会高于5%的年利率。 隔夜存款利率的作用 主要是针对流动性问题来的，能够加快资金的流动，应对支付问题。 隔夜利率提高必将减缓资金的流动周期。 同业拆借隔夜利率是中央银行货币政策变化的“信号灯”。 中央银行通过同业拆借市场传导货币政策借助于对同业拆放利率和商业银行超额准备金的影响。 首先，同业拆放利率是市场利率体系中对中央银行的货币政策反映最为敏感和直接的利率之一，成为中央银行货币政策变化的“信号灯”。这是因为，在发达的金融市场上，同业拆借活动涉及范围广、交易量大、交易频繁，同业拆放利率成为确定其他市场利率的基础利率。国际上已形成在同业拆放利率的基础上加减协议幅度来确定利率的方法，尤其是伦敦同业拆借利率更成为国际上通用的基础利率。中央银行通过货币政策工具的操作，首先传导影响同业拆放利率，继而影响整个市场利率体系，从而达到调节货币供应量和调节宏观经济的目的。 其次，就超额准备而言，发达的同业拆借市场会促使商业银行的超额准备维持在一个稳定的水平，这显然给中央银行控制货币供应量创造了一个良好的条件。 隔夜存款利率的计算时间 隔夜利息的计算时间在不同的经纪商的网站上显示的是不同时区下的时间，主要是经纪商的公司所在地是不一样的，但实际上都是一个点。 像迈肯司官网上显示的美国东部(纽约)时间下午5点，换算到北京时间上午5点;瑞讯银行是欧洲中部时间23：00，换算到北京时间也是北京时间上午5点;GKFX每日会在英国时间晚上10点结算，换算到北京时间是上午5点。 当然上面的这些都是夏时制，而冬时制的话就是北京时间上午6点。所以结算的时间的话，夏时制(当前的话)的话会是北京时间上午5点，冬时制会是北京时间上午6点。 以夏时制算，在早上5时正建立的任何仓位都会视为持仓过夜，需要计算过夜利息。在早上5:01建立的仓位待下一天才计算过夜利息;而在早上4:59建立的仓位则于下午5:00计算过夜利息。 隔夜存款利率的计算方法 在隔夜利息的计算问题上，有的经纪商提供的是直接的金额，而有的经纪商提供的则是利率， 直接金额的计算： 当日欧元美元的卖出和买入隔夜利息报价为：0.64-1.800, 那么表示： 当您的持仓头寸为卖出1手欧元美元，那您的交易账户将会获得$0.64美元 当您的持仓头寸为买入1手欧元美元，那您的交易账户将需支付$1.80美元 利率的计算： 我们举个例子来说明一下：假设周一买入3手GBP/USD, 市场价是:1.7718/1.7722, 持仓过夜至周二, 这里英镑是高息货币，美元相对英镑利息较低。比如利息差为Prmbuy0.42%(年利息差).则持有英镑的客户会赚取利息, 计算方式如下: 0.42%/360x10000x3手x1.7722x1天=$0.62 也就是年利息平均到天*对应的账户资金*手数*买(卖)价*计息天数。 那么利率又从哪里来的?有的是由多家银行所提供的，依照利率掉期而来。通常即日是不会变动的，然而在市场极端波动的时候，利率可能会在即日内出现变动。
什么是隔夜利息
我们在交易时，可能会发现除了手续费和交易盈亏之外，还有一个库存费或者利息，这个就是我们常说的隔夜利息。隔夜利息通常是因货币利息率变化而引起的交易成本增加或利润的增加。隔夜利息有正有负，那么具体什么是隔夜利息呢？什么情况下会产生？
一、为什么会有隔夜利息？
利率
通常我们把钱存进银行就会有利息，而从银行借贷也需要支付利息。而不同的货币利率不同；我们交易货币对，通常涉及2个货币，比如EURUSD，则涉及EUR欧元，和USD美元。实际上当我们买入EURUSD时，表示买入（类似于存款）EURUSD，卖出（类似于贷款）USD。所以当这两个品种利息不同的时候，就会产生利息差。从而产生隔夜利息。
隔夜
每一种产品，每一笔交易都有一个交割时间，隔夜利率的产生也与交割日有关，即期外汇交易中，必须在两个交易日后交割，隔夜是以纽约市场收盘时间进行计算（纽约市场收盘时间为下午5点，即北京时间上午5点；冬令时为6点）。如果我们在周三开设仓位，交割日就是在周五；（此外，由于周末休假，所以周末交割日顺延至下周一）。
通常如果我们持仓隔夜，就会存在隔夜利息。当然，当天开平仓是没有隔夜利息的。
二、周三的3倍利率
因为通常周末为休息时间，银行也不营业；但是周末持仓银行仍旧会计算利息，此外，由于交割日是2天以后，所以如果周三还有持仓，则还需计算周末两天隔夜利息；所以在周三持仓过夜，隔夜利息通常会是其它交易日的三倍。
为什么是周三呢？
这主要是由于依照国际惯例，交易在2个交易日后结算。
周一：1天隔夜利息。周一交易，周三结算，周一持仓到周二，结算日为周三到周四，所以要支付/收取1天利息。
周二：1天隔夜利息。周二持仓到周三，结算日为周四到周五，所以要支付/收取1天利息。
周三：3天隔夜利息。周三持仓到周四，结算日为周五到下周一，所以要支付/收取3天利息。
周四：1天隔夜利息。周四持仓到周五，结算日为下周一到下周二，所以要支付/收取1天利息。
周五：1天隔夜利息。周五持仓到下周一，结算日为周二到周三，所以只要支付/收取1天利息。
此外，对于某些货币，比如加元，里拉，卢布等有些经纪商计算三倍隔夜利息是在周四。
三、隔夜利息的正负
客户持单过夜的时候就会产生隔夜利率，隔夜利率有正有负的，而正负号代表的是一天远期汇率和即期汇率之间的升贴水，我们可以将正值看做交易者可以获得一定的隔夜利息，将负值看做交易者需要支付一定的隔夜利息。
那么为什么会有正负呢？
一般认为，正值的时候表示你可以获得一定的隔夜利息，负值表示你需要支付一定的隔夜利息。但这只是交易系统为方便客户所显示的，从概念上来说，这样理解外汇隔夜利息的正负是错误的。
这里面包括的计算因素很多，如隔日交易的T/N，加上结算时间的交易商在货币对上报的bid/ask，再加上LP报价的bid/ask都是计算因素，如果计算结果多空仓都为正数或都为负数，则高息货币多仓收息，反之付息，如果计算结果一正一负，则多空两头客户都要支付利息。
正负数代表的是从这个起息日转入下个起息日所需要的掉期息差成本，而不是客户支付利息的方向。正负数代表的是从这个起息日转入下个起息日所需要的掉期息差成本，而不是客户支付利息的方向。目前大多数货币对都是客户两头都需要支付，即使货币对中有一个为稍高息货币，原因是本身利差空间就小，息差极窄，而交易商的息差成本在内令稍高息货币在原本客户可收息的情况下加上这部分成本后发生了转向，导致客户两头付息。这是正常情况，因零售成本总是要高于银行机构间成本。现在只有少数利差空间相对大的货币对客户才会在高息货币多仓情况下收息，比如澳元对低息或零息货币。
举例：
假设欧元的利率是1%，美元的利率是0.25%，交易者买入了欧元，就获得了1%的年化利息，但是同时卖出了美元，而且美元是外汇经纪商借给交易者的，经纪商需要收取利息(有的外汇经纪商收取的利息低，有的经纪商收取的利息高)，假设外汇经纪商收取的利息是1.5%，加上美元本来的利率0.25%，那么交易者一共需要支付0.75%的利息。
四、隔夜利息的计算
在隔夜利息的计算问题上，有的经纪商提供的是直接的金额，而有的经纪商提供的则是利率，直接金额的计算基础公式：
当日欧元美元的卖出和买入隔夜利息报价为：0.64-1.800，那么表示：当您的持仓头寸为卖出1手欧元美元，那您的交易账户将会获得$0.64美元当您的持仓头寸为买入1手欧元美元，那您的交易账户将需支付$1.80美元。
利率计算的基础公式：
假设周一买入3手GBP/USD，市场价是：1.7718/1.7722，持仓过夜至周二，这里英镑是高息货币，美元相对英镑利息较低。比如利息差0.42％（年利息差），那么持有英镑的客户会赚取利息，计算方式如下:0.42%/360*10000*3手*1.7722*1天=$0.62，也就是年利息平均到天*对应的账户资金*手数*买（卖）价*计息天数。
以上就是关于隔夜利率的全部内容了，希望对大家有所帮助。
什么是隔夜拆借？利率怎么算
对于隔夜拆借利率可能很多人并没有听说过，更不可能知道这个隔夜拆借利率代表的是什么含义，那么究竟什么是隔夜拆借？隔夜拆借利率应该怎么算？ 对于隔夜 拆借 利率可能很多人并没有听说过，更不可能知道这个隔夜拆借利率代表的是什么含义，那么究竟什么是隔夜拆借？隔夜拆借利率应该怎么算？ 什么是隔夜拆借 隔夜拆借就是指借一夜的贷款，第二天就得还。隔夜拆借这种贷款通常只存在于银行之间，所以被称为同行业隔夜拆借。有时候因为银行的资金周转不过来，自己的存款准备资金过低，所以必须借钱来补足准备金，一般一两天内就能周转起来。说是隔夜拆借，但实际上有1天、3天、6天、一个月、3个月、6个月等期限，但一般不能超过6个月，但由于时间都很短，所以被统称为隔夜。 银行需要留存一定的现金（现钞＋各类存款）以备客户或自身的支付结算、清算使用，也就是在央行的备付金，就好像企业在银行的活期存款一样，如果此存款不够了，就不能对外支付（这是很严重的后果，严重的话会导致客户的挤兑），因此在此存款（头寸）不够的情况下，就会存在向其他资金充裕的金融机构借款的情况，即拆借，隔夜即只借一天第二天就归还。 银行隔夜拆借就是银行之间的短期借贷，因为银行有时对于短期资金的需求，所以通过银行间市场进行借贷，期限的话，因为没必要借长时间，所以一般比较短，也会有长一点时间的那种，但本来就是一种应急的手段，所以没必要借时间长。 隔夜拆借利率怎么算 银行间以一天为期限互相拆借资金的利率，称之为隔夜拆借利率。银行间拆借利率就是各银行间进行短期的相互借贷所适用的利率，通常是隔夜拆借或者1－7天内拆借，它是发达货币市场上基本和核心的利率，许多其他利率都要直接或间接地受到银行间拆借利率变动的影响，甚至其变动的国际影响也很剧烈，所以银行间拆借利率通常可以作为一国利率市场化程度的重要参考。 隔夜拆借利率的基点实际上是广泛用于固定类产品的金融的术语，在香港金融行业里一般称作点子，它是债券、票据等固定获利类产品的获利率或利率改变量的度量单位。一个基点等于1个百分点的1％，即0．01％，因此，100个基点等于1％。一般如果你看到利率后面标注上升或降低多少数字后面写着BP时，实际上是指这固定获利类产品有多少基点的变化。 隔夜拆借利率的提高将减缓资金的流动。隔夜拆借 利息 一般是由于银行间资金的短缺或多余产生的短期拆借行为，就是资金多余者拆借资金给短缺者，短缺者则拆入资金，拆借时所付的利息就是拆息，这种同业拆借一般有自己的期限，隔夜拆借是短的，比如还有1天、7天、1个月。
隔夜拆借利率是什么意思?
银行间拆借预期年化利率就是各银行间进行短期的相互借贷所适用的预期年化利率，通常是隔夜拆借或者1-7天内拆借，它是发达货币市场上最基本和最核心的预期年化利率。 银行间以一天为期限互相拆借资金的预期年化利率，称之为隔夜拆借预期年化利率。 许多其他预期年化利率都要直接或间接地受到银行间拆借预期年化利率变动的影响，甚至其变动的国际影响也很剧烈(比如美国联邦基金预期年化利率和著名的“LIBOR”)，所以银行间拆借预期年化利率通常可以作为一国预期年化利率市场化程度的重要参考。一般来说，流动性强，预期年化利率就低；流动性差，预期年化利率就高。 通俗的讲就是指我今天借钱给你明天还的预期年化利率。 这主要是针对流动性问题来的，能够加快资金的流动，应对支付问题。 隔夜拆借预期年化利率的提高将减缓资金的流动。 隔夜拆借利息一般是由于银行间资金的短缺或多余产生的短期拆借行为，就是资金多余者拆借资金给短缺者，短缺者则拆入资金，拆借时所付的利息就是拆息，这种同业拆借一般有自己的期限，隔夜拆借是最短的，比如还有1天，7天，1个月。
